Întrebări frecvente

Euribor (Euro Interbank Offered Rate) este rata medie a dobânzii la care băncile din zona euro oferă împrumuturi fără garanții altor bănci. Este calculată zilnic pentru cinci scadențe diferite: 1 săptămână, 1 lună, 3 luni, 6 luni și 12 luni. Servește ca punct de referință esențial pentru credite ipotecare, împrumuturi și produse financiare în toată Europa.

Ratele Euribor se modifică zilnic în funcție de condițiile pieței. Conform celor mai recente date, în 2024 ratele au fost în jur de 3,5–4% pentru cele mai multe termene, deși acestea pot varia rapid. Verifică pagina noastră Rate curente pentru valorile exacte din ziua de azi pentru toate cele cinci scadențe.

Băncile și instituțiile financiare care acordă împrumuturi cu rate legate de Euribor câștigă dobânzi de la debitori. Când un credit sau o ipotecă este indexat la Euribor (de obicei plus o marjă), creditorul colectează dobânzi în funcție de referința Euribor fluctuantă plus adaosul fix. Rata este administrată de Institutul Piețelor Monetare Europene (EMMI), dar acesta nu obține profit direct din utilizarea ei.

Rata Euribor pe 6 luni reprezintă dobânda la care băncile din zona euro împrumută fonduri neasigurate între ele pe o perioadă de șase luni. Este una dintre cele mai utilizate rate de referință pentru ipoteci în mai multe țări europene, în special Spania și Portugalia. Dacă împrumutul tău este legat de Euribor la 6 luni, rata dobânzii este de obicei ajustată la fiecare șase luni.

Când împrumuturile sau ipotecile sunt legate de Euribor, fluctuațiile acestei rate duc direct la creșterea sau scăderea ratelor de plată ale debitorului. De exemplu, dacă ai un credit ipotecar cu rata „Euribor + 1%” și Euriborul relevant crește cu 0,5 puncte procentuale, și rata ta de dobândă va crește cu 0,5 puncte, rezultând plăți lunare mai mari.

Euribor pe 3 luni este rata de referință pentru împrumuturi interbancare neasigurate pe termen de trei luni, actualizată zilnic. Este utilizată pe scară largă pentru împrumuturi corporative, titluri cu dobândă variabilă și unele ipoteci cu rată variabilă. Când un produs financiar face referire la Euribor pe 3 luni, rata dobânzii se resetează de obicei la fiecare trei luni în funcție de Euriborul actualizat.

Ratele Euribor tind să urmeze deciziile de politică monetară ale Băncii Centrale Europene (BCE). Din 2022, BCE a crescut semnificativ ratele de politică monetară pentru a combate inflația ridicată din zona euro, ceea ce a dus direct la majorarea Euriborului. Alți factori includ lichiditatea sectorului bancar, așteptările pieței privind ratele viitoare ale dobânzilor și condițiile economice generale din Europa.

O ofertă de tip „3 luni fără dobândă” este o promoție în care un creditor sau comerciant nu percepe dobândă pentru un împrumut sau achiziție în primele trei luni. Este o tactică de marketing și nu este legată direct de Euribor. După perioada fără dobândă, se aplică de obicei rata standard (care poate fi legată de Euribor).

Euribor este administrat de Institutul Piețelor Monetare Europene (EMMI), o organizație non-profit cu sediul la Bruxelles. EMMI supraveghează metodologia, calculul și publicarea ratelor Euribor pe baza trimiterilor zilnice de la un panel de bănci participante. Deși EMMI gestionează rata, nu controlează valorile propriu-zise, care sunt determinate de forțele pieței și trimiterile băncilor conform unei metodologii transparente.

Evoluția viitoare a Euribor depinde în principal de deciziile de politică ale Băncii Centrale Europene (BCE) și de așteptările pieței. Începând cu 2024, majoritatea analiștilor anticipează o scădere treptată a Euribor pe măsură ce presiunile inflaționiste se reduc, ceea ce ar putea permite BCE să reducă ratele dobânzilor. Totuși, condițiile economice se pot schimba rapid, iar prognozele sunt în mod inerent nesigure.

Euribor este calculat folosind o metodologie hibridă care combină datele din tranzacții cu judecata experților, când este necesar. În fiecare zi lucrătoare, băncile din panel trimit estimări privind ratele la care băncile de prim rang ar împrumuta fonduri una alteia. Procesul de calcul elimină cele mai mari și cele mai mici 15% dintre cotații și face media valorilor rămase. Consumatorii individuali nu pot calcula Euribor – acesta este stabilit oficial și publicat de EMMI.

Băncile centrale stabilesc ratele cheie de politică care influențează mediul general al dobânzilor. În zona euro, Banca Centrală Europeană (BCE) stabilește mai multe rate oficiale, inclusiv rata facilității de depozit și rata principală de refinanțare. Între timp, ratele de referință determinate de piață, precum Euribor, sunt calculate de administratori independenți (EMMI pentru Euribor), pe baza cotațiilor băncilor, reflectând condițiile reale ale pieței și nu un control direct al băncii centrale.

Instituțiile financiare precum băncile, creditorii și investitorii câștigă bani din dobânzi. Când dobânzile cresc, băncile obțin de obicei marje mai mari din împrumuturi, iar deponenții pot primi randamente mai bune la conturile de economii sau depozitele la termen. Investitorii în obligațiuni cu rată fixă pot beneficia atunci când dețin aceste investiții în perioade de scădere a dobânzilor. Impactul general asupra profitabilității depinde de structura bilanțului fiecărei instituții și de gestionarea riscului de rată a dobânzii.

Pentru dobânda simplă: Dobândă = Principal × Rată × Timp (unde rata este exprimată ca fracție zecimală). Pentru dobânda compusă: Valoare viitoare = Principal × (1 + Rată/n)^(n×Timp), unde n este numărul de perioade de capitalizare pe an. Pentru creditele bazate pe Euribor, rata dobânzii este de obicei Euribor de referință plus o marjă fixă (ex.: Euribor 3 luni + 1,5%). Costul total al dobânzii se modifică de fiecare dată când Euribor este actualizat.

Nu există o rată unică a dobânzii la nivel global. Fiecare țară sau uniune monetară are propria bancă centrală care stabilește politicile de dobândă – Rezerva Federală pentru SUA, Banca Centrală Europeană pentru zona euro, Banca Angliei pentru Regatul Unit etc. Ratele de referință determinate de piață, precum Euribor, SOFR sau SONIA, sunt calculate pe baza tranzacțiilor reale de credit sau a cotațiilor băncilor din piețele respective, reflectând condițiile locale și nu o coordonare globală.